В связи с началом торгов 21.12.2020 г. на срочном рынке поставочными фьючерсными контрактами на пшеницу 4 класса (WH4), решением НКО НКЦ (АО) установлены следующие риск-параметры:
1. Минимальный ограничительный уровень ставок обеспечения и лимиты концентрации:
|
Базовый актив |
Минимальный ограничительный уровень Ставок обеспечения |
Лимиты концентрации |
Минимальное значение цены базового актива, для определения сценариев по изменению цены фьючерса |
|||
|
MR1 |
MR2 |
MR3 |
LK1 |
LK2 |
MinPrice |
|
|
WH4 |
15% |
24% |
34% |
50 000 |
100 000 |
1 430 |
2. Минимальные ограничительные уровни ставок процентного риска и рисков подразумеваемой волатильности:
|
БА |
T(m) |
IR |
VR |
VVR |
|
WH4 |
1 |
0.1 |
0.2866 |
0.9431 |
|
WH4 |
10 |
0.1 |
0.2866 |
0.764 |
|
WH4 |
30 |
0.1 |
0.2866 |
0.1965 |
|
WH4 |
90 |
0.07 |
0.2108 |
0.1445 |
|
WH4 |
180 |
0.06 |
0.1939 |
0.133 |
|
WH4 |
270 |
0.04 |
0.1855 |
0.1272 |
|
WH4 |
365 |
0.03 |
0.177 |
0.1214 |
|
WH4 |
1095 |
0.03 |
0.1349 |
0.0925 |
3. Прочие статические риск-параметры:
|
БА |
RangeFut для всех фьючерсов |
RangeCS для всех календарных спредов |
MDRule для всех фьючерсов |
MRaddonUp для всех фьючерсов |
MRaddonDown для всех фьючерсов |
|
WH4 |
0.5 |
0.9 |
Y |
0 |
0 |
|
БА |
Volat Num |
M |
MDtimeIcl |
MDtimeEcl |
freq |
count |
Spread |
AutoShift NumMR |
Window _size |
SOMC |
|
WH4 |
3 |
10 |
60 |
60 |
5 |
696 |
0.2 |
10 |
0.5 |
0.1 |
|
БА |
AutoShiftNumIR |
Fut Mon Range |
CS Mon Range |
Fut Mon Time |
CS Mon Time |
Fut Mon Num |
CS Mon Num |
Fut Shift |
CS Shift |
|
WH4 |
10 |
0.10 |
0.05 |
180 |
180 |
1 |
2 |
0.25 |
0.45 |
|
БА |
Negative Prices |
All First Priority |
StepNum |
OptionModel |
|
WH4 |
N |
N |
1 |
Модель Блэка |
|
Код базового актива |
Количество расчетных периодов до экспирации фьючерса для включения во внеспредовую группу |
|
WH4 |
0 |
|
БА |
Num |
Входит в межмесячный спред |
|
WH4 |
все номера |
N |
4. Сценарии, используемые в целях расчета обеспечения под стресс на срочном рынке:
|
Базовый актив |
Scen_UP |
Scen_DOWN |
|
WH4 |
5% |
5% |